AI浪潮如何導致全球記憶體嚴重短缺？

AI浪潮引發全球記憶體短缺的原因

AI技術的快速發展，尤其是生成式AI和大型語言模型（LLM）的興起，對高效能運算和大量資料儲存提出了前所未有的需求。這導致市場對高頻寬記憶體（HBM）、DDR5以及NAND快閃記憶體的需求急劇增加。SK集團董事長崔泰源透露，OpenAI等公司大量訂購HBM晶圓，以滿足其AI基礎設施「星際之門計畫」的需求，該計畫預計在未來四年內投資5000億美元。三星電子執行副總裁金在俊也指出，伺服器市場對DRAM和NAND快閃記憶體的需求強勁。

產能轉移與排擠效應

記憶體市場出現短缺的一大原因是產能的「轉移」而非「擴產」。記憶體製造商選擇將現有產能從生產DDR4等傳統記憶體轉移到生產HBM等AI相關記憶體，以滿足AI伺服器的需求，從而導致DDR4等其他記憶體的短缺。疫情期間，記憶體市場曾因消費性電子產品需求高漲而擴張產能，但疫情後市場蕭條，使記憶體廠商對擴產持謹慎態度。此外，為了滿足AI伺服器的性能需求，記憶體廠商也加速淘汰上一代的DDR4產品，全面轉向DDR5，進一步加劇了DDR4的短缺。

推理需求大增與價格攀升

AI熱潮的階段性變化也是記憶體短缺的原因之一。過去AI公司專注於模型訓練，現在則逐步轉向產品落地和推理應用，這使得NAND快閃記憶體的需求大幅增加。慧榮科技總經理苟嘉章解釋說，執行推理任務所需的儲存空間遠遠超過訓練，這推動了NAND快閃記憶體及SSD硬碟的需求。此外，美國NAND快閃記憶體製造商已將價格提高了70%，但即使如此，通路商仍難以獲得足夠的晶片。一位日本供應商高層表示，主要記憶體製造商如SK海力士、三星、美光等，到2026年的產能已被預訂一空。